Menghitung payback period
Alat ini membantu menghitung payback period: kapan sebuah investasi balik modal dari arus kasnya, secara sederhana dan terdiskonto. Dengan investasi 10.000 dan arus kas 2.500 per tahun, payback sederhana 4,0 tahun dan payback terdiskonto pada 5% adalah 4,6 tahun.
Contoh: Investasi (biaya awal) 10.000 · Arus kas tahun pertama 2.500 · Perubahan arus kas per tahun 0 % · Suku diskonto untuk perhitungan terdiskonto 5 % · Jangka waktu 10 tahun → Payback period sederhana: Payback period sederhana: 4,0 tahun (4 tahun 0 bulan). Sumber: Wikipedia – Payback period (simple and discounted payback). Diperbarui: .
Cara menghitung
Cara menghitung payback period
Payback period sederhana adalah saat jumlah arus kas mencapai nilai investasi. Dengan arus kas tetap: investasi ÷ arus kas per tahun, yaitu 10.000 ÷ 2.500 = 4,0 tahun. Jika arus kas berubah, tahun-tahunnya dijumlahkan dan tahun ketika total terlampaui dihitung secara proporsional.
Payback period terdiskonto
Perhitungan terdiskonto mendiskontokan setiap arus kas: nilai kini = arus kas ÷ (1 + suku)tahun. Pada 5%, 2.500 di tahun kelima hanya bernilai 1.959 hari ini. Karena itu arus kas terdiskonto butuh waktu lebih lama mencapai 10.000: sekitar 4,6 tahun.
NPV dan total arus kas
Nilai kini bersih (NPV) adalah jumlah semua nilai kini dikurangi investasi. Jika positif di akhir jangka waktu, investasi menguntungkan pada suku tersebut. Tabel menunjukkan saldo per tahun dan peralihan dari minus ke plus.
Keterbatasan
Payback period hanya menunjukkan kapan uang kembali, bukan berapa untung sesudahnya. Arus kas diasumsikan di akhir tiap tahun; pajak, nilai sisa, dan investasi lanjutan tidak termasuk. Untuk arus kas yang tidak merata, tingkat pengembalian internal (IRR) ukuran yang lebih baik. Ini bukan nasihat investasi.
Pertanyaan umum
Bagaimana menghitung payback period?
Bagi investasi dengan arus kas per tahun: 10.000 ÷ 2.500 = 4 tahun. Jika arus kas berubah-ubah, dijumlahkan tahun demi tahun.
Apa beda payback sederhana dan terdiskonto?
Yang sederhana mengabaikan bunga; yang terdiskonto mengubah setiap arus kas ke nilai hari ini sehingga hasilnya lebih lama.
Berapa payback period yang baik?
Tiap perusahaan menetapkan batasnya sendiri, sering 2 sampai 5 tahun. Lebih singkat berarti risiko lebih kecil, tetapi tidak menunjukkan laba sesudahnya.
Bagaimana menghitung balik modal panel surya?
Bagi biaya pemasangan dengan penghematan listrik per tahun. Gunakan perubahan per tahun untuk output yang menurun atau tarif yang naik.
Apa itu NPV?
Jumlah semua arus kas terdiskonto dikurangi investasi. Jika positif, investasi menghasilkan lebih dari suku diskonto.
Sumber dan dasar hukum
- Wikipedia – Payback period (simple and discounted payback)
- Wikipedia – Net present value (Barwert, Abzinsung CF/(1+i)^t)
Diperbarui:
Alat terkait
- Kalkulator ROIKalkulator ROI untuk investasi, usaha, kos-kosan, atau iklan: hitung return on investment, keuntungan, dan ROI per tahun, lengkap dengan rumus dan contoh.
- Kalkulator BEP (break even point)Kalkulator BEP untuk UMKM: hitung break even point dalam unit dan rupiah dari biaya tetap, harga jual, dan biaya variabel per unit, plus target laba.
- Cara menghitung IRR dan NPVKalkulator untuk cara menghitung IRR (internal rate of return) dan NPV dari arus kas, lengkap dengan MIRR, payback period, dan tabel nilai sekarang per periode.
- Kalkulator bunga majemukKalkulator bunga majemuk: hitung hasil investasi dari modal awal, setoran bulanan dan suku bunga, bunga majemuk bulanan atau tahunan, plus tabel per tahun.
- Kalkulator CAGR – rata-rata imbal hasil tahunanKalkulator CAGR: rata-rata imbal hasil per tahun dari nilai awal dan akhir atau dari imbal hasil tiap tahun – rata-rata geometris, tabel per tahun, dan langkah.
- Kalkulator nilai masa depanKalkulator nilai masa depan: nilai akhir dari modal awal, bunga, dan setoran rutin – atau nilai sekarang dari jumlah di masa depan. Dengan rumus dan tabel.